23日は米長期金利が小幅に上昇したものの、ドル円は下落

主要プロダクトと、ドル円相場の概況

23日は米長期金利が小幅に上昇したものの、ドル円は下落。

東京早朝を156.53円で迎えると、小幅に下落する局面もあったが、通してみると緩やかな上昇が続き、14時台に当日の高値となる156.76円を記録した。ただその後は売りが優勢となり、ロンドン時間にかけて下落へと転じた。

ロンドン時間は、一時上昇する場面もみられたが上値の重い展開となり、NY時間にかけて156.10円まで下落。

なお22:30に米国前週分新規失業保険申請件数が発表され、22.3万件で事前予想よりやや弱い結果となった。また失業保険の継続受給者数は189.9万人でこちらも事前予想より弱い数字となったことで、ドル円は一段と上値が重くなった。

NY時間は、25時台にトランプ米大統領が世界経済フォーラムのオンライン演説でOPECに原油価格の引き下げを要請する方針を示し、「原油価格が下がれば、金利引き下げをすぐに要求する」と発言した。これを受けドル円は売りが強まり、156円丁度を割り込むと、当日の安値である155.75円を記録。

その後、早朝5時台に同氏が「暗号資産とAIに関する行政措置に署名する」と発言したこともあり米国株が上昇、ドル円は買い戻され156.07円でNYクローズを迎えた。

本日のドル円相場の注目点

石破首相が施政方針演説

08:30　日本12月全国CPI

09:01　英国1月GFK消費者信頼感調査

正午頃　日銀金融政策決定会合

正午頃　日銀展望レポート

15:30　植田日銀総裁、定例記者会見

17:15　フランス1月PMI

17:30　ドイツ1月PMI

18:00　ユーロ圏1月PMI

18:30　英国1月PMI

23:45　米国1月PMI

24:00　米国1月ミシガン大学消費者態度指数

24:00　米国12月中古住宅販売件数

• 日銀金融政策発表。正午頃に日銀金融政策決定会合、15:30に植田日銀総裁の定例記者会見が行われる。メディアにより利上げが決定したと報じられている中、記者会見の内容に注目が集まる。
• 米国1月PMI。23:45に発表予定。米国の景気動向を判断する１つの材料として、内容を確認したい。
• トランプ米大統領の発言。就任直後ということもあり、同氏が様々な場所で発言を行う可能性が高い。既定事項ではなくとも自身の考えを伝える可能性があり、注目しておく必要がある。リスク管理を徹底したい。
• 米長期金利の上昇がいつまで続くのか？1月に4.80％台まで上昇したのち、現在は4.60％を挟んで推移している。引き続き注目しておきたい。
• 地政学リスク。引き続きロシアによるウクライナ侵攻、中東情勢を確認しておきたい。

ドル円チャート（４時間足）の注目点

昨日は上値が抑えられ、結果として156.00円付近での推移が続いている状況。

本日の日銀会合では、利上げは概ね織り込まれており、今後の金融政策に注目が集まりそうで、そのヒントを探るイベントとなる。相場の展開も、そのヒント次第となろう。

上昇する場合には157円台に乗せ、そこで定着できるかがポイント。下落する場合、155.00円と直近安値148.64円と直近高値158.88円の半値戻し水準である153.77円で下げ止まるかに注目。このレベルを割り込む場合には、更なる下落の警戒が必要となる。

また引き続きトランプ氏の発言にも警戒しておきたい。

レジスタンス：158.88円、160.00円

サポート：155.00円、153.77円、148.15円